铠侠NAND供货紧张，苹果转向三星寻求支援

全球NAND闪存供应链正面临严峻挑战，其中苹果公司主要供应商铠侠（Kioxia）的供货不足问题尤为突出。据韩国媒体报道，由于铠侠产能受限，苹果不得不紧急转向三星电子寻求支持。这一转变使三星在议价中占据显著优势，预计将大幅提高对苹果的NAND闪存供货价格，从而提升自身利润水平。作为全球智能手机巨头，苹果对高品质NAND芯片的需求极为庞大且稳定，其供应链变动往往牵动整个存储市场神经。此次转向不仅反映铠侠自身扩产进度滞后，也凸显在全球AI服务器需求激增背景下，消费级NAND产能被系统性压缩的现实困境。
值得注意的是，三星此举并非孤立事件，而是当前NAND市场结构性失衡的缩影。随着各大原厂将资源优先投向高毛利的HBM和企业级SSD领域，消费类NAND产能持续萎缩。苹果作为高端消费电子代表，其订单原本享有较高优先级，如今却仍需接受更高价格以确保供应，足见市场紧张程度之深。分析机构指出，即便CJCC等中国厂商加速扩产，其初期产能也将主要用于满足本土数据中心和手机厂商需求，短期内难以缓解国际品牌客户的供应压力。因此，在原厂普遍采取保守扩产策略的背景下，苹果与三星之间的高价合约很可能成为2026年消费电子NAND市场的常态，进一步推高终端设备成本。